最近一位从事保险的朋友寄了一封信给我，把他放在下面方便以后可以重覆看，最近工作变少了，做了20几年还没有像现在这样，许多客户也说看不到未来，真的有点担心呢！到现在发现一件事，想赚钱的人就会聚在一起，而且发现更多赚钱机会、方法，剩下的只是你相信吗？敢跨出那一步吗？很喜欢其中一句：理财最高境界就是“要用钱的时候有钱用”，而不是一味追求财富数字的增加。

2010年到来，你有什么投资愿望？

勇渡海啸后的第一个新年里。景气终于开始回温，眼前开始有了新的投资机会，专家预估今年股市走上上下下波动的“W型”结构，领死薪水的上班族该如何出手？

30岁的王惠玲是典型的30世代上班族，他是一家食品业的行销企划，月薪约3万元，因为想成家，他想要先存100万元，但是已经3年没调薪，他有机会趁这波回温开始存钱吗？

惠玲的同窗好友刘玉珍，最近刚买房子，要请惠玲参加“入厝”party。惠玲很讶异，同学为何可以买房子，而她却是努力工作还是存不到钱的“月光族”？

玉珍告诉她，其实她之前薪水只有2.5万元，但她要求自己1个月花费决不超过1万元，每个月可以省下6成薪水，1年就可存25万元，10年就有250万元，“在冻薪时代，上班族一定要理财，长期投资，小薪水也有大财富，”刘玉珍说出人人都知道，但不会执行的答案。

第1课 M型上班族的宿命

做网站编辑的刘玉珍其实很早就对理财有研究，他早就认清自己是“Ｍ型上班族”。

30世代是最闷的世代，“现在是M型社会，而30岁上班族变为左边穷人的机会更高！”富鸿理财顾问公司总经理黄信维说。

所谓M型社会，是指画出社会的财富分配曲线，此曲线分成3块，左边是穷人，中间是中产阶级，右边是富人。如果从实质薪资成长率、失业率、经济成长率、存款利率，4大指标，再对应观察现在30岁、40岁、50岁的人，从大学毕业后开始工作的头10年，他们遇到的台湾经济情况，你就知道差异有多大，50世代是利率8%以上的黄金年代，40世代也有5%，但是30世代只有1%以下，起步的差异，更容易让30世代年轻上班族沦为M型左端穷人的命运。

Ｍ型上班族的理财困境有3大特色：

1.冻薪族：30世代的上班族有一半时间处于实质薪资负成长时代。换言之就是薪水的涨幅追不上物价的涨幅，同样都是赚3万元，但是能购买的东西就比较少。看看图1-1，你就知道2009年实质薪资成长率是－3.3%。

根据104人力银行的调查，2009年社会新鲜人的起薪比5年前还低。

2.高失业风险：目前30岁上班族其实一毕业，就面临4%以上的失业率，很多人只能暂时屈就在约聘或短期聘雇工作。甚至，好不容易有了钱想存银行，定存利率也不到1%。

3.经济成长率低落：30岁上班族进入社会工作不到10年，已经遇到二次台湾经济负成长（见图1-4）。经济成长率低代表赚钱机会少，对上班族的具体影响是：年终奖金缩水、创业的机会愈来愈少。

深知30世代Ｍ型上班族的无奈，但是玉珍不信邪，决定要找出一条理财的活路。“每月薪水只有3万元的上班族，扣除生活费之后，只剩下6000元，这样也能投资理财吗？”

别怀疑，先稳稳地把6000元存下来，享受投资的复利，就有机会像刘玉珍一样买到自己的房子。

第2课 不要小看一份薪水的力量

黄信维分析，在台湾经济高成长的那10年，上班族的投资理财大约有两种：一个是极端保守的定存族，钱只放银行存定存；另一种则是积极参与台股涨跌的“勇敢投资人。”但台湾经济现在号步入低成长时代，投资理财的方法绝不能像过去一样，否则钱有可能越理越少。

如果放定存，现在定存利率不到1%，利息完全追不上物价；如果当“勇敢”投资人，借钱投资甚至短进短出，现在全球金融国际化，市场波动程度更高，获利更困难。

“就像棒球一样，现在年轻人投资理财要先安全上垒，不要一出手就想打全垒打。”黄信维认为，反而像刘玉珍一样，能稳稳地把钱留住，赚一个比定存更高的利息报酬就是最好的理财方式。

从小钱出发也能累积出财富，因为投资最可观的力量就是“复利”。所谓复利就是把钱拿去投资，赚得利息后，再把本金连同利息一起再拿去投资。历经一段时间后，由于本金不断地长大，就像滚雪球一样，后面增长的速度就很惊人。

举例来说：你如果存1块钱，并将1块钱放到年利率10%的投资报酬率上，根据七二法则，7.2年后，本金就能增加一倍，变成2块钱。若再存到30年，复利结果就成为7.6元。

以此推算，假设每个月都存下6000元，工作30年后，本金就存了216万元。每年10%的复利效果，30年后本利和会高达1184万元。

每月只有6000元，30年后却破千万，这就是时间复利，聚沙成塔的威力。

然而，知道时间复利效果是一回事，但却未必能真正能落实到日常生活上。

美国知名理财大师大卫巴哈曾提出“拿铁因子”，就是因为看到大家乱花小钱而想到的理论。他呼吁，大家每天省下1杯拿铁咖啡的钱，就能安稳退休。（省下1天1 杯100元的咖啡钱，1年存下3.6万元，若年利率10%，30年后近600万元）其实背后的意义就是小钱的复利效果。

联杰财务顾问公司执行长萧碧华也说，人们常常梦想有一天掉下一大笔钱，却不知道眼前的小钱也能长成大钱。不仅省下大卫巴哈说的拿铁因子可以安稳退休，其实多打一份工，每月多赚6000元也是很好的方法。

第3课 存第一桶金愈早开始越好

知道时间复利的威力，但你可知道晚一年开始投资理财又会差多少吗？

目前是复华投信副总经理的宋炎本，在他自己的著作《一生3钱过四关》书中提到这个例子。

如果甲跟乙都是18岁开始理财，假设年报酬率都是10%，每年投资2000元。甲只投资前8年，后40年不投资，仅靠前8年的本金复利存钱；乙刚好相反，前 8年不投资，后40年每年都投资2000元，那么两人到65岁时，甲只投资前8年累积的财富，居然比乙投资40年的财富还要多。

换言之，乙拖延了8年才开始投资，即使后面连续投资40年也赶不上前8年的复利效果，比甲少了快15万元。

萧碧华也提醒，很多年轻人都希望等加薪再来投资，却不知道晚一年投资效果就差很多。甚至加薪迟迟没有出现，就白白浪费年轻人最大的投资本钱——时间。

第4课 做长期投资的富公子

存钱之后，开始拥有投资的资本，但上班族理财投资，最怕耐不住性子。看着股市涨，就急着追高，看到大盘一往下，就急着出脱。

看看下面这个数字，你就知道你做错了什么。美国加州大学在1991∼1997年间做了一个调查，发现积极进出股市的人年报酬率平均只有11.4%，而长期持有者却有18.5%的报酬率。

《富爸爸穷爸爸》作者罗伯特．清崎建议，最可能获胜的投资方法就是“长期投资”。因为股市波动的高低点很难预料，如果投资放长线，让时间熬过景气循环，才能提高赚钱的机率。

清崎曾经把投资人分成7个等级（见下表），你可以先测看看自己属于哪一级。绝大多数的人不是月光族，就是当短进短出的“聪明”投资者（其实就是投机客），这些都不可能赚进相当投资报酬率。只有尽快让自己成为“长期投资者”才可能稳定获利。

根据美国金融服务业市场研究机后Dalbar统计，1986年投资1万美元在美国标准普尔（S&P）500指数，到20年后，2006年底，应该会变成9.46万美元。可是同期间投资人平均报酬只有2.1万美元，为什么少赚了7万多元？答案就是：他们不断转换标的，结果赚得比市场该有的报酬少。

第5课 设定合理的投资报酬

1年的投资报酬率该有多少才合理？

宋炎本研究，投资报酬率应该介于5%∼10%。因低于5%被通膨吃掉，高于10%是投资高手才可能做到。

以《富比士》杂志2007年的调查，号称股神的华伦巴菲特长达40年的投资绩效每年平均为24%。而其他世界知名的投资高手大多在10%∼15%。

设定合理的报酬到底有什么意义？黄信维说，合理报酬的胜算机率比较大，若想要一个超额报酬，其实等于跟市场对赌，就容易犯下短进短出的毛病。

第6课 投资理财追求够用就好

有钱不是人生目的，而是为了实现人生的目标或计划。宋炎本提醒，理财最高境界就是“要用钱的时候有钱用”，而不是一味追求财富数字的增加。

很多有钱人并不快乐，因为财富数字并没有跟人生目标相结合，实现自己的价值观。因此目前30岁上班族要理财的第一步，就是先放弃“1亿元退休”这种纯然数字的追求，而是先好好想想自己要做什么？需花多少钱。

尽管每个人追求的目标不同，不过宋炎本提醒，多数人一生中有4个钱关要过。所幸，钱关不是一次都来，而是在人生不同阶段出现，因此可以有时间分别准备。

第7课 选定投资工具开始行动

越早开始，利用长期时间复利效果来累积财富是现在上班族最好的投资方式。虽然薪水少是一个投资的限制，但是较于40岁、50岁的人，现在年轻人可以小额投资的投资工具更多。

以定存来说，目前寿险公司推出的储蓄险或利变型年金险都可按月进行，每个月5000元就能投资；而基金也能以最小单位3000元进行定期定额。甚至股票也能用零股买卖做小额投资。过去人家认为有钱人才能投资的房地产，现在都有年轻人自行组织合购团队，1万元就能当包租公。

总之，经济大环境无法掌握，但是投资理财却是操之在己。只要抱持正确的投资观念，选一个适合自己的投资工具，你也可以像前辈一样稳稳地拥有富足人生。

~摘录自30杂志电子报~